林秀鳳、陳岳鴻 撰
全民健康保險制度以及台灣優異的醫療資源，國人平均壽命顯著增長，但生命的延續能否支持富足安穩的人生，更顯重要。人生的資源配置、財富分配與企業經營大相逕庭，企業營運週期面對初始的新創、成長至成熟或衰退，或是再次成長不同的狀態，不過自然人則未知生先知死，生命終有盡頭時。台灣2023年最新國人平均壽命80.23歲，而現階段的強制退休年齡為65歲，如何妥善15年餘命，攸關著不同年齡層的資源配置與狀態。本文將以會計專業為基礎，融合三大財務報表(綜合損益表、資產負債表以及現金流量表)的概念，簡介自然人之青年期（20-40）、壯年期（40-55）與中年期（55-65）等三個階段的財務報表基本關係。
假設國人非家族財富繼承者於20歲首次進入職涯，該時期著重於綜合損益表（文後簡稱損益表）的淨利成長。20歲至40歲開始累積職業經驗，並有極高的機率轉換職業屬性，轉化過程中，如果是相異業務型態的調整，將對於淨利成長的幅度呈現不確定性。但是，此時期若選擇穩定職業身份進入職場，採用現金流量折現模型（DCF）評價時，將馬上反映至65歲的終身財富淨值。舉例來說，假設一位20歲大學畢業生應屆考取高等考試進入政府單位服務，以剩餘45年的工作平均年薪110萬、折現率3％等條件計算，該畢業生的現值評價約為6千萬（未扣除支出）。這或許是一個高估的最佳結果，因並未將不確定性納入分析，政府單位的工作職場由於不確定性較低，應更能夠允當的預期終身財富。
進入壯年時期，所得來源依職業，多半以執行業務與薪資所得為主要的現金流入，或可考量中壯年轉職，但應審慎評估轉換成本。不過，畢竟壯年期的損益表反映相對於青年期穩定，因此於壯年時期的穩定損益結構情況下，應逐漸將分析重點移轉至資產負債表。同時此期間可進一步評估投資決策，藉以擴增營利所得的現金流入予以強化損益表的結構，並調整現金流入來源的比重。現金屬於資產負債表重要構成項目之一，以初始階段至壯年初期，資產負債表的分配出現結構性的變動，尤以不動產購置最為大宗。不動產購置將降低現金持有部位，亦即資產重分配，應注意每期新增的房屋貸款本金與利息攤還的繳款，勢必影響每期現金流出的數量，也產生長期負債，同時也因負債的新增進而使得每年利息費用提高而影響損益表，但購屋借款利息可採列舉扣除額申報綜合所得稅，具有些微的稅盾效果（節稅）。
進入中年階段前，距離強制退休年齡前十年，需要重新審視資產分配的情況，因可能年滿65歲達到強制退休時，損益表結構將受到嚴重的衝擊，原先的所得來源將以退職所得替代。然而，退職所得的現金流入與退休前的所得比重具有重大的落差，也因此先前在壯年階段提及調整現金流入來源比重的主因，也就是藉由前期的調整寬裕資金，因應老年的退休狀態改變，為後續15至20年的餘命生活作準備。
